פרק - 2 היערכות לקראת תום שנת המס 2025 ותחילת שנת 2026 63 .5 נקודות נוספות לתשומת לב לגבי השקעה בשוק ההון • ייחוס עלויות רכישה למכירה בשיטת הייחוס הספציפי - התקנות קובעות לגבי ניירות ערך שנרכשו במספר מועדים ולאחר מכן נמכר חלק מהם, שייחוס עלויות למכירות יהיה לפי שיטת "ראשון נכנס - ראשון יוצא". יחד עם זאת, החוק מאפשר גם ייחוס ספציפי, בכפוף להנחת דעתו של פקיד השומה. לשם כך יש צורך שהרכישה תתבצע בחשבון אחר ולכן מ ומלץ לקנות ניירות ערך בזמנים שונים במספר חשבונות בכדי לאפשר גמישות בייחוס עלויות. לדוגמא : אדם שיש לו הפסדים שוטפים מניירות ערך והכנסות מדיבידנד וריבית מחו"ל שבגינם נוכה מס במקור. אם יש לו יכולת "לייצר" רווח הון, הוא יוכל לקזז אותו כנגד ההפסדים, ולא יאלץ לקזז את ההפסדים כנגד הכנסה מחו"ל )הכנסה "פטורה דה - פקטו בישראל" מאחר שהמס עליה משולם באמצעות הניכוי במקור בחו"ל - פסקי דין אלון ואמות .( • פירוק חברה פרטית שנוצרו בה הפסדים לצורך דיווח על הפסד הון וקיזוז כנגד רווחי הון ודיבידנדים וריבית מהשקעות בשוק ההון - נישומים לא מעטים מחזיקים במניות של חברות פרטיות שהפסיקו את פעילותן וצברו הפסדים כתוצאה מפעילות כושלת. הפסד בגין אובדן השקעה כזו יוכר כהפסד הון רק בעת מכירת המניות לצד ג' או פירוק החברה )במספר פסקי דין, נפסק, שלא ניתן להכיר בהפסדי הון בגין השקעה או הלוואה שירדה לטמיון בחברה קשורה, רק על סמך הצהרה - רא ו לדוגמא ע"א 7481/17 בעניין ידין סגל וסומת מבנים(. סעיף 93 )א() 4 ( לפקודה קובע שחישוב רווח ההון לגבי בעל מניות בחבר בני אדם שהוחל בפירוקו, ייעשה לאחר חלוקת כל הנכסים או שנתיים מיום תחילת הפירוק, כמוקדם. לפיכך, לגבי בעל מניות בחברה מתפרקת, שיש לו רווחי הון או הכנסות מדיבידנדים ומריבית מהשקעות בשוק ההון ומעוניין לחסוך את אותם תשלומי מס וכן תשלומי אגרות מיותרים וצפוי לו הפסד הון מהפירוק – מומלץ, ככל שזה אפשרי, לנסות לסיים את חלוקת כל הנכסים בחברה המתפרקת לפני תום שנת המס ולקזז את הפסד ההון מהפירוק כנגד אותם רווחים. תשומת לב להוראת השעה שתחול בשנת 2025 49 לעניין הטבות המס בשל פירוק חברות או פירוק חלקי/"הנפת" נכסים ) ראו חוזר בפרק 1 לחוברת זו .( • דיבידנד שהתקבל שלא מתוך רווחים )הפחתת הון( - ישנם משקיעים שקיבלו בשנה החולפת דיבידנד מחברות שחילקו את אותם דיבידנדים שלא מתוך רווחים, אלא במסגרת הפחתת הון באישור בית המשפט. בהתאם להוראות רשות המסים, ניכוי המס במקור בוצע ממלוא סכום הדיבידנד שחולק מבלי שיוחסה עלות )מלאה או יחסית(, בהתחשב בכך שמדובר בהפ חתת הון ולא בחלוקת דיבידנד מתוך רווחים. במקרים מסוימים, משקיעים אלו רשאים לדרוש ייחוס עלויות לאותו דיבידנד ולבקש החזר מס )מלא או חלקי( בגין המס שנוכה במקור, זאת כמובן באמצעות הגשת דו"ח למס הכנסה. ראו סקירת חוזר מס הכנסה מס' 1/2018 בנושא סיווג ההכנסה לצורכי מס של חלוקת דיבידנד לפי סעיף 303 לחוק החברות )הפחתת הון( בפרק 8 בחוברת זו . • השקעה בחברות בעלות מדיניות של חלוקת דיבידנד - ישנם משקיעים הפועלים באמצעות חברה בע"מ ונוצרים לחברה שבבעלותם עודפי מזומנים בקופה והמטרה היא להשקיע מזומנים אלו בשוק ההון. משקיעים אלו ייטיבו לעשות אם ישקיעו עודפי מזומנים אלו בשוק ההון במניות של חברות בעלות מדיניות קבועה של חלוקת דיבידנד מתוך הרווחים ה שוטפים. דיבידנד זה, המתקבל בידי חברה ישראלית, פטור ממס בידי החברה המקבלת )באם מקור הדיבידנד אינו ממפעל מאושר, ממפעל מוטב, או מהכנסות שנצמחו מחוץ לישראל( ובכך יש יתרון להחזיק השקעות אלו באמצעות חברה בע"מ ולא באמצעות יחיד . ואולם, לאור תיקון 235 לפקודה בנושא מיסוי חברת מעטים ובעל מניות בה )"חברות ארנק"(, יש לבחון האם היחיד רשאי בכלל לפעול באמצעות חברה לעניין מיסוי מקור הכנסותיה. החל משנת 2025 חשיבות בחינה זו גוברת משמעותית לאור התיקון שהרחיב את תחולת סעיף 62 א משמעותית ) ראו חוזר בפרק 5 בחוברת זו .( 49 חוק ההתייעלות הכלכלית )תיקוני חקיקה להשגת יעדי התקציב לשנת 2025 ()רווחים לא מחולקים( התשפ"ה - 2024 . פורסם בספר החוקים 3343 מיום 31 בדצמבר .2024
RkJQdWJsaXNoZXIy MjgzNzA=